Exchange Traded Fund eller ETF har fået meget opmærksomhed blandt investorerne på det seneste på grund af den lethed og fleksibilitet, den tilbyder investorerne. Det er en kurv af værdipapirer som gensidige fonde, men kan købes og sælges gennem et mæglerfirma på en børs.

I dette indlæg vil vi diskutere, hvad der præcist er en børshandlet fond, og hvordan man investerer i dem. Men før vi begynder at diskutere ETF'er, lad os opfriske det grundlæggende i gensidige fonde, da de er et eller andet sted relateret.

Gensidige fonde

Mutual Fund er et finansielt produkt, hvor et Mutual Fund-selskab samler midler fra sine investorer og til gengæld tildeler dem andele. Det indsamlede beløb investeres i en portefølje af værdipapirer, som handles på markederne. Gensidige fondsordninger er billige investeringsmuligheder, som hjælper dig med at planlægge din privatøkonomi effektivt. Du kan begynde at investere i investeringsforeninger med et beløb helt ned til 500 Rs om måneden via SIP'er. Gennem gensidige fonde kan du investere din opsparing på tværs af forskellige aktivklasser, industrier og økonomier.

I Mutual Fund-investeringer kan du enten vælge at være en 'aktiv' investor eller vælge 'Passiv' investeringsstil. De gensidige fondsordninger, hvor de underliggende aktiver ofte kasseres for at overgå deres benchmarks, er kendt som aktive fonde. Passivt forvaltede fonde er dem, der replikerer porteføljerne af deres benchmarkindeks.

ETF'er er de bedste repræsentanter for passivt forvaltede fonde. Lad os tage en diskussion om ETF-grundlæggende.

Børshandlede midler

En ETF eller Exchange Traded Fund er en række gensidige fonde, der sporer et bestemt indeks, det være sig et indeks for aktie, råvare eller enhver anden værdipapir. ETF investerer i en portefølje af aktiver af en bestemt karakter. For eksempel kan du investere i en Gold ETF eller Bond ETF eller Currency ETF.

ETF'er handler på børserne og kan derfor købes og sælges i markedstiden som alle instrumenter noteret på en børs. Den pris, som en ETF normalt handles til, er tæt på dens nettoaktiveringsværdi (NAV). For at investere i en ETF skal du have din egen aktiehandelskonto og Demat-konto.

Du kan tjene penge på dine ETF-investeringer på to måder. For det første kan du tjene i form af udbytte. Den anden er, at du kan handle dine ETF-enheder som aktier og generere indkomst i form af kapitalgevinster.

Nogle mennesker har denne tvivl i deres sind, om ETF er det samme som indeksfonde eller ej. Jamen, hvad er virkeligheden så? Lad os grave dybt i det.

ETF vs indeksfonde

En indeksfond er også en række gensidige fonde som ETF. Porteføljen af ​​en indeksfond er bygget på en sådan måde, at dens komponenter ligner dem i et specifikt aktiemarkedsindeks. En indeksfond sigter mod at replikere præstationen af ​​et bestemt benchmarkindeks.

På den anden side er en ETF en speciel form for gensidig fond bestående af lignende værdipapirer, der falder ind under et specifikt markedsindeks. En ETF er den eneste form for gensidig fond, der handles som aktier på en børs. Dens sammensætning ligner ethvert indeks som Sensex eller Nifty.

Så både ETF og Index Fund ser ret ens ud, bortset fra at ETF'en handles på aktiemarkedet.

Er dette den eneste forskel mellem de nævnte to investeringsmuligheder? Svaret er et stort nej. Lad os se på nogle flere vigtige forskelle mellem de to:

1. Du kan kun investere i en indeksfond på et bestemt tidspunkt på en dag. Men du ville blive glad for at vide, at du kan handle i ETF'erne hele dagen.
2. Prisen på enhver ETF bliver ved med at svinge gennem hele åbningstiderne. På den anden side er prisen på en indeksfond først fastsat ved slutningen af ​​handelsdagen.
3. Grundlaget for prisfastsættelsen af ​​en ETF er efterspørgsel og udbud af samme på markedet. Hvorimod prisfastsættelsen af ​​en indeksfond afhænger af dens NAV.
4. For at investere i en ETF skal du afholde udgifter i form af kurtage. Men for at investere i en indeksfond er der ikke et sådant transaktionsgebyr.
5. Omkostningsforholdet for en ETF er forholdsvis lavere end for en indeksfond.
6. Hvis du ønsker at investere i en ETF på det indiske marked, er minimumsinvesteringen 10.000 Rs. Mens du kan investere i en indeksfond ved at betale et minimum engangsbeløb på 5.000 Rs. Desuden kan du vælge at investere i indeksfondene med et minimumsbeløb på 500 Rs., hvis du vælger SIP-ruten (Systematic Investment Plan). Bemærk venligst, at investering i en ETF via SIP ikke er relevant.

Hvorfor bør du investere i en ETF?

Det næste spørgsmål, du kan tænke på, er, hvorfor du bør investere i en ETF? Jeg kan angive et par grunde til fordel for dette.

Det er bestemt praktisk at investere i en ETF. Køb og salg af en ETF-enhed kan gøres ved at tage et kig på markedsprisen, der er tilgængelig på handelsplatformen. De børser, hvor ETF'erne er noteret, er godt reguleret af de berørte myndigheder. Dette har resulteret i øget gennemsigtighed i handelen med ETF'er.

Desuden kan du vælge at investere i ETF'er, da omkostningsforholdet er meget lavere end nogen anden investeringsforening. Igen, hvis du ikke er i stand til at finde ud af, hvilke aktier du skal investere i, kan du investere i en sektorspecifik ETF i stedet med et lille korpus. 

(Opdateret til 2. maj 2019 | Kilde:Moneycontrol)

Hvordan investerer man i ETF i Indien?

For at investere i en ETF skal du sikre dig følgende to ting:

1. Du er obligatorisk for at åbne en aktiehandelskonto hos enhver børsmægler/undermægler.
2. Du skal også have en Demat-konto i dit navn med det formål at opbevare de ETF-enheder, som du vil købe.

For nu at ansøge om ovenstående to ting, skal du indsende følgende dokumenter for at overholde KYC-normerne (Know Your Customer):

1. En kopi af dit pas, dit kørekort eller dit PAN-kort som dit identitetsbevis.
2. En kopi af dit pas eller en forsyningsregning som bevis på din adresse.
3. En kopi af dit kontoudtog for de sidste 6 måneder.

Når du har fået adgang til din online handelsplatform, kan du udføre enhver ETF-transaktion. Du kan investere i ETF'er via en af ​​følgende to måder:

1. Du kan placere din ordre på markedet gennem den online handelsterminal, du har fået. Handel med ETF'er er ikke anderledes end at udføre transaktioner med aktier noteret på aktiemarkedet.
2. Den anden mulighed er, at du kan afgive din ordre ved at ringe til din mægler over telefonen og fortælle dem om dine handelskrav. 

Læs også:

• 11 nøgleforskel mellem aktie- og investeringsforening
• Hvordan investerer man i Direct Mutual Funds?
• 10 almindelige fejl under investering i investeringsforeninger
• En essentiel guide til skattebesparende investeringsforeninger – ELSS
• Begynderguiden til at vælge de rigtige investeringsforeninger i 7 nemme trin.

Afsluttende tanker

Hvis du er villig til at tage direkte del i aktiemarkedet, men ikke er i stand til at finde ud af, hvilken værdi du skal vælge, kan du begynde at investere med ETF'er. Hvis du er en eksisterende investor på markedet og ønsker at prøve noget andet, kan du overveje at inkludere ETF'er i din portefølje.

I Indien er folk stadig overvejende interesserede i at investere i traditionelle opsparingsordninger som PPF, FD og NSC. Aktiemarkedsinvesteringer er endnu ikke blevet populær blandt indianerne på et betydeligt niveau. Ikke engang ti procent af indkomsttagerne i vores nation har deres aktiehandelskonti. Derfor er der ingen tvivl om, at antallet af deltagere i ETF'er i vores økonomi stadig er temmelig mindre.

AMFI har arbejdet hårdt i de sidste par år for at popularisere konceptet med investeringsforeninger i vores land. Så efterhånden som den indiske gensidige fondsindustri vokser, forventes det, at flere og flere investorer vil vise en tilbøjelighed til ETF'er.