Det er muligt at refinansiere et studielån til en løbetid, der er længere end 20 år.
Mens langt de fleste refinansieringslångivere tilbyder en maksimal løbetid på 20 år, kan du finde långivere, der giver 25 års løbetid. Men du kan for eksempel kun vælge en variabel rente, som kan ændre sig over tid; eller du skal muligvis opfylde et minimumskrav til lånesaldo.
Vigtigst er det, at refinansiering til så lang sigt kan begrænse din renteopsparing, hvilket er en primær grund til, at låntagere overvejer at refinansiere. Her er, hvad du skal vide, før du refinansierer studielån til en længere løbetid end 20 år.
Når du refinansierer et studielån, ligesom et realkreditlån, vil en långiver kvalificere dig til en ny rente baseret på din kreditværdighed.
Ideelt set vil du modtage en ny rente, der er lavere end den oprindelige studielånsrente, du modtog, takket være din stærkere nuværende økonomiske status (eller brugen af en cosigner, hvis du har en). Refinansiering af studielån kræver generelt god eller fremragende kredit, hvilket betyder en score på 670 eller højere, og långivere vil også se på din indkomst og mængden af gæld, du har i forhold til den.
Private studielån, hvis renter ofte er højere end rentesatserne for føderale lån, er særligt gode kandidater til refinansiering. Føderale studielån kommer også med unikke fordele, såsom længere betalingsudsættelsesperioder og tilgivelsesprogrammer, som du vil miste, når du refinansierer dem. Sørg for, at du er villig til at opgive disse beskyttelser, når du refinansierer et føderalt lån.
Hvis du bliver godkendt, vil refinansieringslångiveren betale af på dit eksisterende lån, eller flere lån, hvis du vælger at refinansiere flere, og udstede et nyt lån til dig til den kurs, du er berettiget til. Du vil foretage betalinger til din nye långiver i henhold til betingelserne i låneaftalen.
U-fi, en låneudbyder til refinansiering af studielån, tilbyder en 25-årig låneperiode, men det er en af de eneste långivere, der gør det. Du skal have en minimumslånsaldo på 25.000 USD og vælge en variabel rente for at få det.
En 25-årig låneperiode er ikke ideel. For at spare flest penge på renten skal du vælge den korteste låneperiode, du kan klare, når du refinansierer. Det kan betyde, at den månedlige ydelse på dine studielån ikke falder. I stedet betaler du det samme, eller endnu mere, om måneden. Men når du har betalt af på dine refinansierede lån, har du betalt mindre renter, end hvis du ikke havde refinansieret.
Sådan fungerer det. Hvis du har 25.000 USD og syv år tilbage på dine studielån til en gennemsnitlig rente på 6 %, betaler du 365 USD om måneden og 5.678 USD i rente samlet set. Refinansier det beløb til en femårig løbetid med 4% rente, og du betaler $460 om måneden, men $2.625 i rente. Du sparer mere end 3.000 USD over tid ved at refinansiere, selvom din månedlige betaling ikke falder. En 25-årig løbetid ville bringe din månedlige betaling ned til 132 USD, men du ville betale enorme 14.588 USD i renter.
Fem år er generelt den korteste låneperiode, du finder. Flere långivere - SoFi, Citizens Bank, CommonBond og Education Loan Finance, for eksempel - giver lån, der varer fem, syv, 10, 15 eller 20 år. Andre, som PenFed af Purefy, tilbyder fem-, otte-, 12- og 15-årige vilkår. Earnest leverer tilpassede periodelængder, der kan vare mellem fem og 20 år.
Refinansiering er muligvis ikke det rigtige for dig, hvis du leder efter en længere periode, fordi du ønsker eller har brug for en lavere månedlig betaling. Din indkomst opfylder muligvis ikke refinansiering långiveres krav. Du kan være bedre stillet til ikke at refinansiere føderale lån i særdeleshed, så du kan drage fordel af deres fordele for kriseramte låntagere.
Disse fordele inkluderer indkomstdrevne tilbagebetalingsplaner, som sænker månedlige betalinger til en procentdel af din indkomst. Nogle indkomstdrevne planer forlænger din låneperiode til 25 år - og de tilbyder alle tilgivelse på den resterende saldo.
Du ønsker måske også at konsolidere dine føderale studielån, som giver en enkelt månedlig betaling, som refinansiering, og en låneperiode på op til 30 år afhængigt af din saldo. Men du betaler mere i renter, hvis du tager længere tid at tilbagebetale et føderalt konsolideringslån, og du vil ikke modtage tilgivelse, når din låneperiode er udløbet. Konsolidering er mest nyttig, hvis du skal bruge den til at kvalificere visse lånetyper til:
Vær forsigtig, når du overvejer at refinansiere studielån til en længere løbetid end 20 år. Du kan måske ikke se de rentebesparelser, der gør refinansiering umagen værd. At søge en længere løbetid kan betyde, at det er tid til at overveje alternativer, der gør dine lån mere overkommelige i stedet.