Mike D'Andrea vidste, at der var noget galt, så snart kunden trådte ind på sit kontor i Frederick, Md. Den statsautoriserede finansielle revisor havde arbejdet sammen med kunden i årevis for at sikre, at han sparede nok og investerede klogt for at realisere sin drømmepension.
Hvad de ikke kunne kontrollere var, at klienten blev afskediget i en virksomhedsnedskæring. Han fortalte D'Andrea, at hans afskedigelse ikke var nok til at bære ham, før han var 59½, den alder, hvor han kunne banke på sit redeæg uden at betale 10 % bøden på tidlige hævninger fra skatteudskudte pensionsopsparinger.
For at dække sine leveomkostninger fra den dag, han forlod sit job, til han fyldte 59½, valgte kunden at overføre en del af sin pensionsopsparing til en IRA og indvilligede i at hæve alle kontanterne i stort set lige store periodiske betalinger eller SEPP'er.
Denne strategi - kendt som SEPP eller 72(t) i respekt for den del af skatteloven, der tillader det - lader pensionskontoejere undgå straffen på 10 % tidlig tilbagetrækning ved at modtage lige store betalinger i mindst fem år, eller indtil ejeren bliver 59½, alt efter hvad der er længst.
Selvom sådanne udbetalinger ser ud til at være en nem måde at få adgang til en IRA-straffri, styrer nogle finansielle rådgivere højtråbende deres kunder væk fra 72(t)-muligheden. Amy Pastorino, en formueforvaltningsrådgiver for TIAA i New York City, råder kunder til at betragte 72(t) som "din sidste mulige udvej", fordi "det er meget, meget stift og meget kan gå galt."
For at starte skal du bruge en af tre metoder til at beregne størrelsen af betalingerne. Den påkrævede minimumsfordelingsmetode (RMD) er den enkleste mulighed - divider årets slutningsværdi af aktiver i din IRA med et levetidsestimat leveret af IRS - men den producerer også typisk den laveste betaling og skal genberegnes hvert år. De to andre muligheder – en fast amortiseringstilgang og en fast annuitiseringsmetode – ser også på aktiver i hånden og leveår, men tager også højde for renteprognoser.
Den bedste mulighed for en investor afhænger af hans eller hendes omstændigheder, så det er klogt at have en professionel hjælp, du beslutter dig for. "Dette er ikke noget, du kan gøre selv," siger Pastorino. "Før du overvejer 72(t), bør du se på andre muligheder, der er langt mindre restriktive."
Når du er begyndt at tage 72(t) udbetalinger fra en IRA, kan du ikke ændre størrelsen eller hyppigheden af udbetalingen. Du kan ikke foretage yderligere udbetalinger fra den IRA, du bruger til 72(t)-fordelingerne, og du kan heller ikke indsætte penge på kontoen. Hvis du trækker for meget eller for lidt eller tager en udlodning for tidligt, vil IRS opkræve 10 % strafafgift på alt, hvad du har hævet indtil det tidspunkt. For at undgå fejl er det ideelt at oprette en separat IRA, så du kan isolere pengene for at opfylde 72(t)-betalingerne fra resten af dine pensionsaktiver.
Når 72(t)-betalinger begynder, skal du modtage udbetalinger i fem år, eller indtil du fylder 59½ - alt efter hvad der er længst. For eksempel, hvis du begynder at tage 72(t)-betalinger i en alder af 50, skal du fortsætte med at modtage disse betalinger, indtil du er 59½, i alt ni et halvt år. Hvis du bruger 72(t)-strategien i en alder af 59, skal du tage betalinger i fem år, indtil du er 64 – også selvom du ikke har brug for dem længere. Selvom alle betalinger vil være fri for bøden, vil du stadig skylde almindelig indkomstskat af de traditionelle IRA-udlodninger.
De stive regler pålagt af 72(t) gør det klart, at regeringen ønsker at afskrække folk fra at bruge deres pensionsopsparing, før de går på pension, men lovgivere sørgede for denne flugtluge for IRA-ejere.
Brendan Willmann fra Granada Wealth Management i Asheville, N.C., betragter 72(t) som en bro til at komme dig over en svær periode, hvor du ikke har andre muligheder. "72(t) er attraktiv på grund af funktionen uden straf," siger Willmann. "Hvis jeg er i klemme, lyder den [funktion] ret godt."