Med en umiddelbar indkomstrente konverterer du et engangsbeløb til en indkomststrøm, der starter næsten med det samme. At have en garanteret indkomststrøm for livet giver en værdifuld levetidsforsikring.

Teknisk set er produktet en enkeltpræmie øjeblikkelig livrente eller SPIA, fordi det er købt med et engangsbeløb. Oftest kaldes det dog bare en øjeblikkelig livrente.

Produktet er stadig aktuelt på trods af historisk lave renter. Mange pensionister og førtidspensionister er enten trætte af volatilitet eller har allerede trukket midler fra markedet og leder efter forudsigelige måder at generere garanteret indkomst for en bestemt periode eller en levetid eller fælles levetid. Kun livrenter kan gøre det. En sund person i dag kan eliminere risikoen for vedvarende markedsvolatilitet og sikre, at deres opsparing holder over en meget lang levetid.

Ulempen er, at du ikke har adgang til de penge længere. Du har byttet det ind for en kontrakt, der giver dig indkomst, der kan vare, indtil du (og eventuelt din ægtefælle) dør. Men handel med likviditet for garanteret indkomst giver mange mennesker ro i sindet.

Mange mennesker bruger øjeblikkelige livrenter til at dække deres månedlige grundlæggende leveomkostninger, der ikke er dækket af pensioner og social sikring. De "pensionerer" således nogle af deres aktiver for at sikre, at deres kerneudgifter modsvares af garanteret indkomst. De resterende aktiver kan derefter placeres i andre instrumenter, såsom aktier, akkumuleringsfokuserede indekserede livrenter og investeringsforeninger. At afsætte en del af din portefølje til indkomstproduktion og samtidig bevare balancen i vækstorienterede investeringer kan være en god allokeringsstrategi.

Her nogle vigtige spørgsmål at stille, når du overvejer en øjeblikkelig livrente.

Har jeg brug for mere indkomst lige nu?

Hvis du har brug for mere indkomst i dag eller meget snart, kan en øjeblikkelig livrente være en god løsning, fordi det tager risikoen ud af din indkomststrøm. Men antag, at du ikke har brug for mere indkomst, før du går på pension, for eksempel fem år fra nu. I så fald ville du være bedre stillet at købe en udskudt indkomst livrente, med betalinger, der starter om fem år. På den måde får du fem år mere med skatteudskudt sammensætning af livrenten og større udbetalinger, når du starter.

Alternativt kan du købe en femårig fastforrentet udskudt livrente - som giver en fast rente i fem år, ligesom et indskudsbevis - og konvertere den til en omgående livrente efter fem år. Det er forskellige produkter og fungerer forskelligt, selvom de lyder ens.

Hvor lang tid har jeg brug for indkomst?

De fleste vælger en livsvarig livrente for at dække deres behov i forbindelse med pensionering. Men du har muligvis kun brug for en livrente i en bestemt periode. Antag for eksempel, at du vil gå på pension nu, men udskyder at tage socialsikring i otte år for at lade din ydelse vokse. Du kan købe en otte-årig periode-vis livrente for at dække dit indkomstgab i mellemtiden.

Hvordan kan jeg drage fordel af denne særlige livrente?

Der er en bred vifte af umiddelbare livrenter på markedet. Så du skal bestemme, hvordan og hvorfor en bestemt SPIA vil opfylde dine økonomiske mål bedre end en anden.

Tilbyder livrenten for eksempel den udbetaling, du søger? Vil det hjælpe dig med at nå de indkomstmål, du vælger? Vil det også dække din ægtefælle eller en anden person, hvis det var det, du havde i tankerne? Disse er alle ting, du skal vide, før du forpligter dig.

Vil mine betalinger falde, hvis de finansielle markeder falder?

Nej. En øjeblikkelig livrente garanterer, at dine betalinger ikke ændres, uanset op- og nedture på aktie- eller obligationsmarkederne. Med en indkomstrente er dine indkomstbetalinger låst og garanteret. Hvis du er bekymret over virkningerne af inflation på købekraften af ​​dine livrenteindkomstbetalinger over tid, kan du tilføje en Cost of Living Adjustment (COLA)-rytter, når du køber din livrente. En COLA-rytter vil øge din annuitetsindkomst hvert år med en fast procentdel, som du definerer, typisk 1%-4%. Vær opmærksom på, at tilføjelse af en COLA-rytter vil reducere, nogle gange betydeligt, mængden af ​​dine oprindelige indkomstbetalinger.

Hvor hurtigt kan jeg begynde at modtage mine indkomstbetalinger?

Dine betalinger begynder med det samme - eller meget hurtigt efter - du indsætter dine midler på livrenten. I de fleste tilfælde vil du modtage din første indkomstudbetaling en måned efter, at din livrente er udstedt. Men hvis du ikke har brug for indkomsten med det samme, kan du udsætte betalingerne i op til et år.

Hvordan beskattes mine indkomstbetalinger?

Det afhænger af kilden til de penge, du brugte til dit indskud.

For eksempel, hvis du brugte skattekvalificerede midler, såsom dem fra en traditionel IRA eller en 401(k), vil du være underlagt skat hele beløbet for din månedlige betaling. Det skyldes, at ingen af ​​de penge er blevet beskattet før. Da du fik fradrag for at bidrage med pengene, er det kun rimeligt, at onkel Sam får sin del, når du tager penge ud.

Hvis du derimod brugte ukvalificerede midler fra check, opsparing, cd'er eller andre ukvalificerede investeringer, er disse penge allerede blevet beskattet. Derfor kun en del af din livrenteindkomstudbetaling bliver beskattet, når du modtager den. En del af hver indkomstbetaling, som du modtager fra livrenten, vil blive betragtet som indtjening, og en del vil blive betragtet som en tilbagebetaling af hovedstolen. Indtjeningsdelen beskattes som indkomst, og hovedstolsafkastdelen vil være skattefri. Typisk er den skattefrie del større.

Hvor store vil mine indkomstbetalinger være?

Det afhænger af din alder og køn, og hvilket forsikringsselskab der udsteder livrenten. Her er et par eksempler pr. 15. juni 2020 for et præmieindskud på 200.000 USD af ikke-kvalificerede midler:

Single Life-udbetaling, mand 67 år

Månedlig livsindkomst er $1.054,72, inklusive $148,72 skattepligtig indkomst og $906,00 af ikke-skattepligtig indkomst. Efter 18,4 år, i en alder af 85, vil han have tjent sit oprindelige præmieindskud tilbage, og betalinger vil derefter blive fuldt skattepligtige.

Joint Life Payout, mand 67 år / kvinde 67 år

Månedlig livstidsindkomstbetaling er $875,80 ($157,64 skattepligtige; $718,16 ikke skattepligtige). Efter 23,2 år (i en alder af 90) vil parret have tjent deres oprindelige præmieindskud tilbage, og betalinger ville blive fuldt skattepligtige.

Hvad sker der med mine penge, hvis jeg dør for tidligt?

Øjeblikkelige livrenter kan omfatte en kontant-tilbagebetalingsfunktion, der garanterer, at din præmiebetaling ikke vil gå tabt, hvis du dør uventet, før du har modtaget dit indskud tilbage. Derfor, hvis du dør, før dine månedlige indkomstbetalinger svarer til det fulde beløb af din annuitetskøbspris, vil din navngivne begunstigede modtage forskellen. For eksempel, hvis du indbetalte 100.000 USD på livrenten, og du havde modtaget i alt 50.000 USD i månedlige indkomstbetalinger, før du gik bort, ville din modtager modtage de andre 50.000 USD tilbage skattefrit, forudsat at du bruger midler efter skat til at købe livrenten.

De fleste mennesker valgte denne mulighed. At vælge det reducerer dine månedlige betalinger. Hvis det ikke er vigtigt at få nogen til at arve dine penge, kan du springe denne mulighed over.

Er der en grænse for, hvor mange indkomstbetalinger du kan modtage?

Under livstidsindkomstmuligheden er der ingen grænse for antallet af indkomstbetalinger, du kan modtage. Du vil være garanteret at modtage din faste månedlige indkomstbetaling resten af ​​dit liv, uanset hvor længe du lever. Dette er en værdifuld langtidsforsikring.

Hvis du vælger muligheden for fælles indkomst, vil din ægtefælle eller en anden indkomstmodtager også være i stand til at modtage regelmæssige månedlige indkomstbetalinger resten af ​​hans eller hendes liv. Månedlige betalinger vil være mindre end for en enkeltlivsplan, men de fleste gifte vælger den fælles betalingsplan.