Du bidrager hvert år med det maksimale beløb til din 401(k), og ofrer en federe lønseddel i dag for økonomisk sikkerhed, og det skal du være stolt af. Men hvis du ikke sætter yderligere opsparing til side for at hjælpe med at dække dine leveomkostninger i pension, kan du opleve - som mange gør - at det ikke vil være nok. Ikke engang tæt på.

Det er på grund af flere faktorer, herunder:

• Bidragsgrænser
• Inflation
• Skatter
• Udbetalingssatser

"Medmindre du startede med en masse penge, eller du sparer en enorm mængde penge hvert år, vil bare det at maxe dine 401(k), selv med en arbejdsgivermatch, ikke bringe dig derhen," sagde Quintin Hardtner i et interview, en finansiel professionel med Hardtner Wealth Strategies i Shreveport, Louisiana.

Bidragsgrænser

Pensionsplanlægning er i mange henseender et skud i mørket. Du ved ikke, hvor længe du vil leve, hvordan markedet vil klare sig, eller hvad dine fremtidige udgifter vil være. Vil du flytte til en lavere omkostningsstat? Hvad bliver dine sundhedsudgifter? (Lommeregner :Hvor meget skal jeg spare op til min pension?)

For at have en rimelig chance for at opretholde din levestandard, når du går på pension, anbefaler mange finansprofessionelle at spare mellem 10 procent og 15 procent af din løn årligt fra den dag, du begynder at arbejde. Andre, herunder Corey Schneider, en finansiel professionel med Sentinel Solutions i New York, New York, siger, at det burde være endnu mere, så meget som 20 procent.

For højindkomster er det umuligt at spare så meget ved at bruge en 401(k) alene. Hvorfor?

Internal Revenue Service sætter årlige grænser for, hvor meget du må spare før skat til din 401(k) eller anden bidragsdefineret plan. Denne grænse, som justeres periodisk for at afspejle stigninger i leveomkostningerne, er 20.500 USD for 2022. ¹ De 50 og ældre kan yde yderligere indhentningsbidrag på $6.500 om året til deres 401(k) i 2022. (Få flere oplysninger: Muligheder for tilbagetrækning af pension)

Mange arbejdere bliver således nødt til at supplere deres 401(k) lønudsættelser med investeringer i enten en IRA- eller mæglerkonto, efterhånden som deres indkomster stiger i løbet af deres karriere.

"En 401(k) giver dig generelt ikke mulighed for at spare så meget af din indkomst, som du burde på grund af lofterne," sagde Schneider.

Inflation:Fjende nummer ét

Mens din 401(k) pensionskonto kan se tilstrækkelig ud den dag, du går på pension, sagde Hardtner, at pensionsopsparere skal tage højde for de snigende virkninger af inflation.

Den gradvise stigning i prisen på varer og tjenesteydelser er den primære fjende for pensionister med fast indkomst, hvilket udhuler købekraften over tid.

Overvej:En person, der tjener 250.000 USD om året, og som går på pension i år i en alder af 65, vil have brug for 200.000 USD om året for at erstatte 80 procent af sin indkomst. Om 20 år, hvis man antager en årlig inflationsrate på 3 procent, ville den person have brug for 361.222 USD bare for at opretholde den samme levestandard ifølge Calc XMLs inflationsberegner . ²

"Mine kunder vil nogle gange sige, at når de går på pension, vil de ikke have så mange udgifter, og det er rigtigt, at deres hus kan blive betalt af, men de tager ikke højde for inflation, og hvordan det påvirker værdien af ​​en dollar, ” sagde Hardtner. ”Når folk indser, at de er nødt til at skære mere end 50 procent i livsstil, hvis de genererer den samme pensionsindkomst om 20 år, som de gør i dag, bliver de chokerede. Hvem ønsker at tage en livsstilsnedsættelse i pension?”

Skatter

Den anden udfordring med 401(k)-centreret opsparing er, at en traditionel 401(k) er finansieret med dollars før skat. Det giver et fradrag i det år, du bidrager, men det betyder også, at du står over for en stor skatteregning, når du begynder at tage penge ud af ordningen på pension. Og hæve penge skal du.

IRS kræver, at skatteyderne begynder at tage påkrævede minimumsudlodninger (RMD'er) fra deres bidragsdefinerede ordninger, herunder 401(k) eller 403(b)-ordninger, senest den 1. april i året efter det år, hvor de fylder 72 år (70 ½ hvis du nåede 70 ½ før 1. januar 2020). Hvis du stadig arbejder for den virksomhed, der sponsorerer din plan på det tidspunkt, og du ikke ejer 5 procent eller mere af virksomheden, kan du udskyde din RMD, så længe du forbliver ansat. ³

Den nyligt vedtagne SECURE Act vil dog skubbe den alder, hvor tilbagetrækninger skal begynde, tilbage til 72 år, når den nye lov træder i kraft. (Få flere oplysninger :3 punkter at vide om SECURE Acts pensionsregelændringer)

"Folk tænker altid på at maxe deres traditionelle 401(k) for at få et skattefradrag, men de glemmer at tænke over, hvad deres strategi er at betale deres indkomstskat på vej ud," sagde Schneider. "Mange mennesker bliver vildledt og tror, ​​at de vil være i en lavere indkomstskat, når de går på pension, eller at deres traditionelle 401(k) ikke vil være underlagt indkomstskat."

Schneider sagde, at hans firma anbefaler en diversificeret investeringsstrategi for pensionering, der består af både før skat (traditionelle 401(k)s), efter skat (Roth 401(k) eller Roth IRA) og kontanter eller kontante aktiver i en nødsituation fond. Roth IRA og Roth 401(k)s kræver ikke tilbagetrækninger før efter ejerens død. (Få flere oplysninger: Skattespredning forklaret)

Nogle finansielle fagfolk anbefaler at sætte tre til seks måneders leveomkostninger til side på en likvid, rentebærende konto, men Schneider sagde, at dem med højere indkomster og job, der er svære at erstatte, burde tage mere af til en regnvejrsdag. I nogle tilfælde, sagde han, kan det være klogt at have så meget som to års leveomkostninger i kontanter eller kontantækvivalenter.

For at opnå maksimal fleksibilitet anbefaler Schneider endvidere, at pensionsopsparere overvejer permanent livsforsikring som en livsforsikring, der ikke kun garanterer økonomisk beskyttelse for dine kære, men også en kontantværdikomponent, der kan udnyttes skattefrit i nødstilfælde.

"Hvis din politik for eksempel bliver betalt i en alder af 65, kan du tage udbytte optjent fra 65 år for at hjælpe dig med at betale indkomstskatten på dine 401 (k) udlodninger," sagde han. "Eller du kan bruge kontantværdien, hvis du trækker dig tilbage til et bjørnemarked, så du ikke behøver at låse investeringstab." (Få flere oplysninger: Hvordan en livsforsikring kan hjælpe dig i forbindelse med pensionering )

Men vær opmærksom på, at hvis du låner af din kontantværdi, reducerer det din polices kontantværdi og dødsfaldsydelse, og der påløber renter på din lånesaldo, indtil den bliver tilbagebetalt, eller du dør. Til sidst kan renterne overstige størrelsen af ​​din kontante værdi, hvilket ville få din livsforsikring til at bortfalde, hvilket udløser en mulig skattepligtig begivenhed på indtjeningen og nægter dine arvinger en dødsfaldsydelse.

En finansiel professionel kan hjælpe dig med at træffe en informeret beslutning. (Find en MassMutual-professionel her)

Udtrækningshastighed

Den sidste grund til, at din 401(k)-konto kan sætte din pensionssikkerhed i fare, hvis du ikke har andre opsparinger, er den ændrede tankegang omkring den såkaldte "sikre tilbagetrækningsrate."

Finansielle eksperter har længe diskuteret 4 procent-reglen, den hastighed, hvormed mange analytikere tidligere troede, at mange pensionister trygt kan trække penge fra deres pensionskonti uden at overleve deres aktiver.

Tommelfingerreglen på 4 procent, som først blev foreslået i 1994 af finansprofessionel William Bengen, bruges ofte som udgangspunkt for pensionsplanlægning. Det justeres højere eller lavere afhængigt af det beløb, du har sparet, markedsresultater, renter og dine garanterede indkomstkilder under pensionering (pensioner, social sikring, trustfonde, livrenter). Det forudsætter også en stigning i leveomkostningerne hvert år for at tage højde for inflationen.

Mens nogle har hævdet, at tilbagetrækningssatsen på 4 procent kan være for konservativ, især for pensionister, der justerer deres udgifter som svar på markedsafkast, siger et voksende kontingent af finansielle fagfolk, herunder Hartdner, at de mener, at det faktisk er for aggressivt. Hvorfor? En kombination af faktorer, herunder øget markedsvolatilitet og det lave rentemiljø, tyder på, at en rente tættere på 3 procent - eller endda mindre - kan være mere passende, især hvis pensionisten håber at efterlade en finansiel arv. (Få flere oplysninger: Den ideelle tilbagetrækningsrate for pensionsporteføljen )

"Det største problem med en 401(k), hvis du udelukkende er afhængig af det, er, at den anbefalede tilbagetrækningsrate for nylig blev nedgraderet til 2,8 procent fra 4 procent," sagde Hartdner. "4-procentsatsen blev først foreslået for mere end 20 år siden, men vi lever ikke i den verden længere."

Når du sopper penge væk til din fremtidige pension, skal du huske på, at din 401(k) alene måske ikke er nok. En diversificeret portefølje af skattepligtige og skattebegunstigede konti, plus en nødfond, kan hjælpe med at isolere dit redeæg mod virkningerne af inflation, skatter og den stadig mere konservative tilbagetrækningssats, som mange fagfolk anbefaler.