Pensionering for babyboomere og efterfølgende generationer vil se meget anderledes ud, end det gjorde for vores forældre og bedsteforældre.

På grund af livsstilsændringer og fremskridt inden for medicin har Baby Boomers en meget længere forventet levetid end tidligere generationer. Faktisk er det steget mere end seks år siden 1980, siger Marc Des Rosiers, stipendiat i Society of Actuaries og præsident for Apeiron Software Limited.

Længere liv kombineret med en længere sund levetid betyder også, at udgifter under pensionering – ting som rejser, ferier, sport og hobbyer – vil være betydelige for mange.

"En anden forskel er, at ydelsesbaserede pensioner næsten er forsvundet andet end for tjenestemænd," siger Marc. "Det betyder, at de skal investere deres midler og beslutte, hvordan de skal bruge disse midler til pensionsindkomst."

Den gode nyhed, tilføjer han, er, at ny teknologi som Apeirons RetireWare og internettet spreder mere og mere information om investering og pensionsplanlægning.

Marc tjekkede for nylig ind hos os for at diskutere RetireWare og pensionstrends og give indsigt i risikostyring, når du planlægger din pension. Her er, hvad han havde at sige:

Fortæl os om RetireWare. Hvad gør din software? Hvem skal bruge det?

RetireWare er en webbaseret software til pensionsplanlægning, der hjælper brugere med at forstå, hvordan deres aktiver og fremtidige indkomster kan skabe den livsstil, de ønsker. Jeg skal nævne, at det kun er for canadiere, fordi softwaren tager højde for canadisk beskatning og pensionsopsparingsprogrammer. Vi planlægger at have en amerikansk version tilgængelig, men først i 2016.

Der er grundlæggende to versioner:en for enkeltpersoner, der ønsker at lave deres egen planlægning, og en for finansielle rådgivere. Versionen til enkeltpersoner er beregnet til finansielt kyndige personer, der investerer selv og ønsker at træffe deres egne beslutninger. De er et par år væk fra pensionering eller ved at gå på pension og har betydelige aktiver.

Professionelle brugere får det samme produkt, men applikationen har en samarbejdskomponent, rådgiveren kan give en konto til en klient, og klienten kan lave deres egen planlægning, samt gennemgå eller justere, hvad rådgiveren har gjort eller omvendt. Der er sociale mediefunktioner, der lader brugere sprede det gode ord om deres rådgiver ved hjælp af e-mail, Facebook, LinkedIn eller Twitter. På denne måde kan rådgivere udvide deres henvisningsnetværk online.

Rådgivere, der leverer personaliserede pensionsplanlægningsrapporter til deres kunder, oplever ofte, at der er lavt engagement i at have en lang papirrapport. At have onlineadgang og være i stand til at boltre sig er en fantastisk måde at udnytte teknologien og øge engagementet. Desuden skaber overvågning af planen og holder den frisk med få måneders mellemrum virkelig værdi for kunderne.

Du er baseret i Canada. Kan du fortælle os nogle af de største overskrifter eller tendenser til pensionering i Canada? Hvad er de vigtigste problemer lige nu?

Jeg vil tro, det ligner USA. Vi har lignende demografi, men canadiere har en længere forventet levealder, så der vil kræves endnu flere penge for at sætte gang i vores pensionering!

En tendens er, at 40 procent af Baby Boomers ikke vælger deres pensionsdato. Et stort segment går på pension hurtigere, end de ønsker på grund af tab af job eller helbredsproblemer. Andre skal udskyde pensionering og fortsætte med at arbejde, fordi der ikke er penge nok til at finansiere deres pensionering.

En anden tendens er, at middelklassen er ret sårbar. Højtlønnede har investeringer, pensioner og fast ejendom at trække fra, og lavtlønnede er dækket af Canadas "sikkerhedsnet". Men middelklassen kæmper for at akkumulere betydelige aktiver, og sikkerhedsnettet giver dem utilstrækkelig beskyttelse. Dette er hovedsageligt forårsaget af faldende arbejdspensioner, som nu er nede på 25 procent af den aktive erhvervsaktive befolkning.

Hvad er nogle bedste fremgangsmåder til at bestemme, hvor meget en person skal spare op til pensionering? Hvad er nogle almindelige faktorer, vi undlader at overveje, når vi opstiller et besparelsesmål?

Du skal beregne, hvor meget du skal bruge. Det er en iterativ proces. Indstil dine pensionsmål, og bestem derefter, hvor meget livsindkomst du vil modtage (såsom social sikring eller arbejdspension). Du skal derefter afgøre, om de penge, du forventer at have ved pensionering, vil kunne finansiere forskellen.

Det lyder simpelt nok, og der er mange gratis online-beregnere, nogle der er ganske gode, som kan hjælpe i denne proces.

Men der er et par faldgruber:du ved ikke, hvor meget dine investeringer vil give tilbage, og hvor længe du (og din ægtefælle) vil leve. Desuden ved du ikke, hvor meget inflation der vil være i fremtiden.

Så for at supplere denne tilgang inkluderer mange softwareprodukter en Monte Carlo-simulering. Vi ved ikke, hvordan økonomien vil klare sig i fremtiden, men vi kan simulere fremtidige afkast og volatilitet på kapitalmarkederne. Vi kan bestemme vores odds for succes efter at have udført et stort antal tilfældige simuleringer. Disse oplysninger er meget nyttige til at afgøre, om vores pensionsmål er tilstrækkelige i forhold til pensionsaktiverne.

En anden tilgang er at "stressteste" den finansielle plan for pensionering for uønskede hændelser og se, om planen kan håndtere de vigtigste risici efter pensionering, såsom levetid, investering og inflation.

For at opsummere det, kan jeg godt lide en "holistisk" tilgang:en, der ser på planen fra mange vinkler. Hvis alle signaler peger på succes, så er planen nok god.

Hvorfor er risikostyring så vigtig for planlægningen af ​​pensionering? Hvad sker der, hvis du ikke gør det?

Risikostyring giver en ramme, som vi kan træffe beslutninger omkring.

Når vi vurderer risiko, bestemmer vi dens sandsynlighed og størrelse. Bevæbnet med disse oplysninger kan vi beslutte, om vi vil anvende teknikker til at reducere, eliminere, overføre eller fastholde hver risiko.

For pensionering skal en sund plan undersøge hver af de potentielle risici, der kan opstå:marked, levetid, inflation, sundhedsomkostninger, langtidspleje og tidlig død.

At undlade at planlægge er at planlægge at mislykkes, at gentage en overbrugt kliché. Idéen er at undgå katastrofale udfald ved at have en handlingsplan for at håndtere hver risiko, hvis den skulle opstå.

Vi ved ikke om resten af ​​dine kunder, men når vi hører ordene "risikostyring" og hører referencer til matematik, bliver vi en smule overvældede - især når det drejer sig om den gigantiske sum penge, vil vi på en eller anden måde skal spare op til pensionering. Hvad fortæller du kunder, der er skræmt af emnet risikostyring?

Risikostyring er kommet i højsædet i de sidste 10 år. Virksomheder skal vurdere alle risici, og det gennemsyrer alle deres beslutninger. Investorer vælger en aktivallokering, der afspejler deres risikotolerance. Når du køber husforsikring, styrer du risikoen; du betaler en (relativt) lille præmie for at beskytte dig selv mod en stor potentiel udgift (ødelæggelse af ejendom og civilretligt ansvar).

Society of Actuars (det organ, der kvalificerer aktuarer og udfører forskning) har mange fremragende publikationer om styring af risici efter pensionering, og det er et godt udgangspunkt for at lære om dette. En jeg anbefaler er at administrere post – pensionsrisici – en guide til pensionsplanlægning (risikodiagram).

Hvad tror du er de største tilsyn, enkeltpersoner foretager, når det kommer til styring af risiko i deres pensionsplanlægning?

Jeg tror, ​​at mange ikke sætter pris på deres levetidsrisiko. Selvom vi alle ønsker et langt liv, er "risikoen" ved at leve for længe ved at løbe tør for penge, især på et tidspunkt, hvor plejehjem og langtidspleje kan blive en reel mulighed.

En god strategi er at forsøge at dække væsentlige udgifter (husleje, mad, sundhedspleje osv.) med kilder til livsindkomst, såsom social sikring og livrenter. Dæk derefter skønsmæssige udgifter (f.eks. rejse- og livsstilsudgifter) fra investerede aktiver. Denne tilgang lader dig kontrollere en god del af dine penge og overlade det, der er tilbage til dine arvinger.

Hvad tror du er de største udfordringer for personer, der nærmer sig pensionering i dag?

Den største udfordring er at vide, om der er penge nok til at opretholde vores levestandard. Dette skaber usikkerhed og tvivl, og resultatet er, at vi har en tendens til at være alt for konservative med vores udgifter. At have en reduceret livsstil er at miste muligheden for at nyde livet fuldt ud efter et helt liv med hårdt arbejde, stifte familie og bidrage til samfundet. Derfor er vi nødt til at sætte tal bag vores drømme og se de muligheder, fremtiden byder på.

Følg RetireWare på Twitter, Google+ og Facebook.