Floater-fonde forsøger at afbøde risiciene ved at investere i gældsfonde, herunder virksomhedsobligationer, indskudsbeviser, skatkammerbeviser osv., der giver varierende afkast baseret på markedsforhold eller benchmark-indeks.
Floater-fonde er blevet populære, fordi de giver investorer mulighed for at tjene afkast baseret på konjunkturcykler. Disse fonde har en selvjusterende funktion til at finjustere med det skiftende rentemiljø. Flydende fonde tilbyder fordele ved at styre renterisici ved at ændre gældsfondsallokering og swaps. Fondsforvaltere bruger disse teknikker til at styre investeringens varighed for det optimale mix.
Kapitalforvaltningsselskaber tilbyder adskillige flydende fonde, hvilket betyder, at du kan vælge en i henhold til dine økonomiske mål og drage fordel af den ændrede rente på gældsmarkedet.
Floater-fonde er investeringsforeninger, hvor fondsforvalterne investerer korpuset i forskellige gældsinstrumenter, så det kan tilpasse sig det skiftende rentemiljø for højere afkast. Den allokerer en betydelig del af korpuset i gældsinstrumenter med variabel rente og udnytter ændrede renter til at generere kvalitetsafkast til investorer.
Instrumenter med variabel rente er i modsætning til andre gældsinstrumenter som obligationer, der har faste renter. Renterne på floater-gældsinstrumenter ændrer sig med markedsforholdene, og de følger et specifikt markedsbenchmark. Derfor, når renten på gældsmarkedet stiger, stiger afkastet fra floater-fonde også, hvilket gør disse til en foretrukken investeringsmulighed for investorer, der er interesserede i gældsfonde.
Disse er de fremtrædende kendetegn ved floater-fonde.
Indeholder en blandet portefølje af gældsbeviser
Floater-fonde allokerer primært i forskellige gældsbeviser med variabel rente og det resterende i rentepapirer. Denne diversificering giver investorer mulighed for at få bedre afkast fra det ændrede renteregime.
Mindre risikabelt
Floater-fonde er velegnede til investorer med lav risiko, da de investerer i gældsbeviser. Sammenlignet med aktiefonde er floater-fonde mindre risikable og sikre investeringsmuligheder. Disse fonde er dog lidt mere volatile end traditionelle gældsfonde og bærer kreditrisiko, når udstederen ikke betaler renter. Derfor skal investorer omhyggeligt vælge en flydende fond, der investerer i værdipapirer med høj kreditværdighed.
Højt afkast
Floater-fonde genererer ofte højere afkast i det lange løb. I modsætning til kortfristede gældsfonde er disse fonde mindre volatile over for kortsigtede renteændringer. Når renten stiger, kan investorer udnytte fordelene ved at investere i floater-fonde.
Åbent skema
En fordel ved floater-fonde er, at de er åbne, hvilket betyder, at investorer kan investere i disse fonde når som helst på året, afhængigt af deres behov. Floater-fonde tillader dog kun engangsinvesteringer, og SIP er ikke tilgængelig. Derfor bliver timing af markedet afgørende for at få maksimale fordele.
Beskatning
Som enhver investeringsforening beskattes kapitalgevinster fra flydende fonde efter kapitalgevinstskatteregler. En kortsigtet kapitalgevinstskat vil blive opkrævet af overskuddet optjent i mindre end to års investeringsperiode. Og for en investeringsvarighed på mere end tre år vil en langsigtet kapitalgevinst med en sats på 20 % blive opkrævet med fordel af indeksering.
Floater-fonde kan bruges til porteføljespredning for at udvande risikoen for investorer med omfattende eksponering i aktier. Disse midler hjælper med at moderere risikoen for enhver højrisikoinvestering i din portefølje.
Investorer, der ikke er villige til at tage høje risici forbundet med aktieinvesteringer, kan investere i floater-fonde, da de tildeler deres midler primært i gældsbeviser med variabel rente. Disse giver dem mulighed for at tjene højere renteafkast end bankindskud.
Floater-fonde klarer sig selv under svingende markedsforhold. Derfor kan du tildele en del af din portefølje i disse fonde efter at have analyseret NAV-værdien.
Der er to primære typer af flydende fonde til rådighed til investering.
Kortsigtede flydende fonde: Disse fonde investerer primært i kortfristede gældsbeviser såsom skatkammerbeviser, indskudsbeviser og statspapirer.
Langsigtede flydende fonde: Som deres navn antyder, bliver en betydelig del af fonden investeret i værdipapirer med variabel rente og resten i værdipapirer med fast forrentning.
Afkastet på floater-fonde bliver stærkt påvirket af ændringerne i renten i markedet. Enhver stigning eller fald i reporenten fra RBI påvirker afkastet på nulrisikopapirer og obligationer udstedt af staten og aktieselskaber.
Reporente refererer til den rente, hvortil kommercielle banker låner midler fra RBI ved at sælge deres værdipapirer til centralbanken. En stigning i reporenten øger også afkast genereret af nulrisiko-gældsbeviser og statsobligationer, hvilket øger udbyttet af floater-fondene.
Samtidig stiger renten på virksomhedsobligationer også for at imødegå den stigende efterspørgsel efter statspapirer. Så en forøgelse af udlånsreporenten øger også afkastet af alle de markedsrelaterede gældsinstrumenter.
I tilfælde af en stigning i den gældende markedsrente, stiger afkastet fra floater-fonde også, hvilket gør det til en rentabel investering. Det påvirker NAV-værdien af enhederne, hvilket indebærer kapitalgevinst for investorer.
Flydende fonde investerer i værdipapirer med variabel rente eller fastforrentede instrumenter konverteret til flydende renter ved hjælp af SWAP'er eller Overnight Index Swaps (OIS).
OIS er en sikringskontrakt, der involverer to parter, der er enige om at bytte eller bytte rentebetalinger, der involverer flydende eller fastforrentede instrumenter. Swappens flydende ben er knyttet til et dag-til-dag-indeks. Det inkluderer ikke nogen omkostninger, men en fiktiv kontraktværdi, hvor den ene part accepterer at betale fast rente og den anden en variabel rente.
Ved afslutningen af den periodiske regulering beregnes nettoresultatet, og nettoresultatpositionen bruges til at udligne nettotabspositionen.
Lav risiko
På grund af dens lavrisiko-funktion appellerer floater-fonde til risikovillige investorer. Disse fonde vælger typisk blandt forskellige gældsinstrumenter til investering, hvilket giver dem mulighed for at sprede risici og sikre den primære komponent.
Floater-fonde er mindre risikable end aktieinvesteringer. Derfor passer det til en bred vifte af investorer, der leder efter sikrere investeringsmuligheder.
Højt afkast
Floater-fonde drager fordel af de fluktuerende renterisici, mens de holder hovedstolen sikret. Investering i disse værktøjer, mens renten stiger, sikrer højere afkast gennem den højeste rentesammensatte rente, der genereres på hovedstolen.
Undgå varighedsrisiko
I et scenarie med stigende rente sænker variabelt forrentede fonde risiciene fra langvarig eksponering i markedet end fastforrentede værdipapirer.
At investere i floater-gældsfonde kan lyde tiltalende, men der er et par begrænsninger, som du bør kende, før du beslutter dig.
Den primære begrænsning er, at afkastet på disse fonde i høj grad afhænger af de gældende renteforhold. For det andet skal du beregne udgiftsforholdet for fondene, hvilket kan påvirke dit investeringsafkast.
I betragtning af egenskaberne ved selvtilpasning til renteændringer, høj likviditet og lav risiko for at miste indledende korpus, appellerer floater-fonde til mange investorer. Disse er velegnede til investorer med lav-risiko evner, som ønsker, at deres hovedkapital forbliver upåvirket af aktiemarkedsudsving. Afkastet fra floater-fondene afhænger dog af ændringerne i reporenten. Rentedelen af afkastet kan variere afhængigt af de politikker, som regeringen har vedtaget.
Personer, der har til formål at diversificere deres portefølje for at udvande risici, kan allokere en fastsat fond til floater-fonde. Desuden giver disse investorer mulighed for at vinde på den stigende rente. Derfor investerer personer, der ønsker at opnå en væsentlig gevinst ved at svinge renter, i disse fonde efter at have anskaffet disse fondes NAV.
Det bedste tidspunkt at investere i floater-fonde er, når renten på markedet stiger. Enhver overskydende fond parkeret i disse fonde under den stigende rente vil resultere i en betydelig kapitalgevinst.
Forståelse af flydende gældsfonde – deres funktioner, afkast og den bedste investeringstid vil hjælpe enkeltpersoner med at træffe informerede investeringsvalg. Investeringens varighed bør matche en markedsforudsigelse og investorens overordnede finansielle mål.
Hvad er debt floater gensidige fonde?
Debt floater-fonde investerer i gældsbeviser med variabel rente. Afkast fra fondene ændrer sig med renterne, hvilket giver højere afkast til investorerne, når renten/reporenten stiger.
Hvad er investeringsforeninger med variabel rente?
Det er investeringsforeninger, der primært investerer i variabelt forrentede gældsbeviser (omkring 65 % af korpuset) og fastforrentede værdipapirer. Som følge heraf tilbyder disse kapitalbeskyttelse, mens de genererer et højere afkast end bankindskud med lav risiko.
Er floater-fonde gode til investering?
Floater-fonde er gode investeringsmuligheder for porteføljer, der har brug for rentepapirer. En flydende fond investerer i forskellige gælds- og lånepapirer med variabel og fast rente for at opnå lavrisikoafkast.
Hvornår kan jeg investere i floater-fonde?
Du kan investere i floater-fonde, når renten stiger. Da SIP ikke er tilladt i floater-fonde, er man nødt til at time markedet for at sikre, at de får de højeste fordele ved at investere i sådanne fonde.