AMD vs Nvidia-aktier – to halvledergiganter, der udfører deres forretningsplaner for at være ledere på den bløde kant af teknologi. Disse to mikrochipledere handler tæt på rekordhøje. Er AMD eller NVDA et bedre køb?
Da Lisa Su tog magten i 2014, var AMD noget rod. I 2015 havde AMD negative $412 millioner på deres egenkapitalkonto; hvilket betyder, at de havde flere forpligtelser end aktiver på deres balance.
Balancetransformationen, som Su har ledet, sætter hende i samtalen om den største ikke-grundlægger-direktør nogensinde. Og hvis det ikke er nok, bør den måde, AMD udfører på både GPU- og CPU-markedet, forsegle aftalen.
Når det kommer til AMD vs Nvidia-aktier, er dette en rivalisering, der virkelig løber dybt. Nvdia blev grundlagt i 1993 af Jensen Huang, en tidligere AMD-chipdesigner.
Huang forvekslede Nvidia sammen med to andre fra Sun Micro Systems med visionen om, at personlige computere skulle blive en enhed til spil og multimedier.
I 1999 opfandt de Graphics Processing Unit, eller GPU, og havde deres børsnotering. Jensen Huang er stadig administrerende direktør i dag.
$NVDA-aktien har knust afkastet, når man sammenligner med SP500, det er peers OG teknologiaktier generelt. Semi'er er fremtiden, og investorer ser ud til at være udmærket klar over denne rapport fra StockRover, det bedste værdianalyseværktøj for detailinvestorer.
Som opfinderen af GPU'en ejer Nvidia absolut dette marked med omkring 80% markedsandel. De har specifikke chips for hver kategori, de betjener, for eksempel deres GeForce-produkter til spil eller AGX-familien af produkter til selvkørende biler, medicinsk udstyr eller robotteknologi.
Nvdia mener, og viser sig at have ret, at GPU'en vil være et væsentligt element for kunstig intelligens (inklusive selvkørende køretøjer), VR, moderne datacentre.
Dybest set alle de meget spændende teknologiske fremskridt, der i øjeblikket er ved at blive opfundet. Disse markeder skulle hjælpe Nvdia med at låse mange års vækst i fremtiden.
AMD udgav nye 7nm-chips (jo mindre transistoren er, jo flere transistorer kan passe på en chip, hvilket fremmer Moores lov) i 2019; omkring samme tid frigav Intel deres første 10nm mikrochips på tværs af hele deres produktlinje.
De har Ryzen-familien af produkter inden for personlig computer, Radeon GPU'er til spil og EPYC til datacenteret. AMD har taget en lille markedsandel fra Nvdia i løbet af det seneste år på GPU-markedet.
Og de tager markedsandele fra Intel i både computere og datacenter. AMD er I BRAND! Se den grundlæggende og tekniske statistik på $AMD nedenfor.
AMD har exp
AMD har eksekveret deres forretningsplan til næsten perfektion. Men vi bør ikke miste overblikket over NVDAs økonomi. Nvidia er en pengeautomat med en af de bedste balancer, jeg nogensinde har set.
Fra den 26. januar th , havde de 10,9 mia. USD i kontanter og tilsvarende mod 1,9 mia. USD i kortfristede forpligtelser. NVDA genererede $4,27 mia. i frit cash flow sidste år, mens det brugte $2,86 mia på forskning og udvikling og $550 mio. i anlægsudgifter.
År over år oplevede sidste år imidlertid et betydeligt fald i både omsætning og EPS, et fald på henholdsvis 6,8 % og 31,8 %.
Som nævnt ovenfor har AMD forbedret deres balance massivt i løbet af de sidste mange år for nu at have en gæld:egenkapitalandel på under 1 (0,93) pr. 28. marts th .
I det sidste hele regnskabsår voksede AMD omsætningen med 3,95%, mens EPS faldt en smule. AMD genererede 276 millioner dollars i frit cash flow sidste år, mens de brugte 1,5 mia. dollars på F&U og investering på 217 millioner dollars.
Amd vs Nvidia sammenligningsdiagram - AMD dividende justeret afkast vs NVDA. På den nederste del af diagrammet ser vi Pice to Sales vist. Rapport fra stockrover
AMD annoncerede stærke resultater for første kvartal den 28. april og ser fortsat vækst i år på trods af COVID-19-modvinden. Nvida offentliggør deres Q1-resultater den 21. maj st .
En anden overvejelse for en investor, der ser på disse to virksomheder, er, at NVDA udbetaler et udbytte – omend et lille udbytte ($.64/år er omkring 0,22 % afkast). Dette afspejler det stærke frie cash flow, som NVDA genererer, og tilliden til deres evne til fortsat at generere masser af kontanter.
En af mine foretrukne måder at sammenligne to vækstvirksomheder på er at sammenligne deres PEG-forhold, som dividerer en virksomheds PE med deres vækstrate.
En PEG under 1 ville blive betragtet som et stærkt køb. AMDs PEG er omkring 3,5, sammenlignet med NDVAs 4,7; foreslår ret fuld pris for hver aktie.
AMDs vækst har været enestående. Men NVDA får fortsat en præmie på grund af deres utrolige balance og lange historie med frie pengestrømme.
Ser man på AMD vs Nvidia, kan du ikke benægte disse aktiers momentum. AMD var den bedste aktie i S&P 500 i 2018 og 2019.
De havde nået det højeste niveau på $59,27 den 19. februar th , samme dato som det højeste niveau for S&P, før det COVID-relaterede udsalg. Efter udsalget samlede AMD sig for at teste disse højder igen og dannede en kop.
Det har siden trukket sig noget tilbage og danner nu, hvad der ligner et håndtag, en høj sandsynlighed sat op for et udbrud. (Lær mere om kop- og håndtagsmønstre)
Aktiediagram leveret af vores foretrukne kortplatform trenspider. *Åbn dit foretrukne diagramværktøj for at se den aktuelle pris på $AMD*
NVDA satte sit all-time high på samme tid i februar til $316,32 og handler i øjeblikket lige under det niveau. Det ser også ud til at blive udbrudt efter konsolidering i flere dage mellem $280 og $300.
Makrofaktorer driver markedet på mange måder lige nu, men en stærk indtjeningsrapport den 21. maj st vil sandsynligvis skubbe NVDA til nye rekorder. Tjek det enorme omvendte hoved og skuldre på $NVDA daglige diagram.
Rådfør dig med dine data, før du nogensinde trykker på aftrækkeren på en investering eller handel! Denne rapport er leveret af Stock Rover.
Mikrochippladsen har traditionelt været en af de mest cykliske industrisektorer på markedet.
Men efterhånden som verden er blevet mere og mere afhængig af digitale data, er chips blevet næsten en dagligvare.
AI, selvkørende biler, onlinespil, VR og datacentre er stærke langsigtede sekulære tendenser, som vil give de bedste halvledervirksomheder en lang bane for vækst. Intel er den største virksomhed i rummet, men AMD og NVDA tager begge markedsandele fra INTC.
Efter min mening er begge virksomheder køb på pull backs. Når det kommer til AMD vs Nvidia, foretrækker jeg personligt AMD for deres langsigtede vækstudsigter og det momentum, de har bag sig i løbet af de sidste par år. Hvis du er sulten efter mere læst, bør du købe AMD lige nu?
Men NVDA burde også være en god langsigtet investering. Som med alt andet, er risikostyring nøglen, og det at holde sig oppe på de grundlæggende principper såvel som det tekniske vil give dig en sund tilgang.
Fortæl os i kommentarerne, hvem du fik i halvlederindustrien, og glem ikke at tjekke vores aktietræningsprogram for at øge din viden om diagrammerne!