Renter er, hvad du betaler hvert år for at låne penge, eller hvad du får, når nogen, såsom en bank, bruger din. Når du leder efter lån eller steder for at spare penge, skal du dog se ud over blot en simpel rente. For at måle de sande omkostninger ved at låne penge - eller det sande afkast af dine renter - skal du forstå de forskellige typer rentesatser og formler, der bruges af banker, realkreditselskaber og kreditkortselskaber.

Når du låner

Amortisering

Din rente bestemmer, hvordan dit lån bliver amortiseret - og hvor lang tid det tager at betale det tilbage. I denne proces foretager du lige store betalinger, der fordeler sig mellem reduktion af det du skylder og renter. Efterhånden som lånet bliver ældre, betaler du mindre i renter og nedsætter din hovedstol hurtigere. Antag for eksempel, at du låner 100.000 USD til 6 procent rente om året og har 10 årlige betalinger på 13.586,80 USD. I år et tager renter $6.000 af din betaling og $7.586,80 går til hovedstol, men i det sidste år går $12.048,67 til hovedstol og $769,06 til renter.

De sande låneomkostninger

Den årlige procentsats repræsenterer, hvad det reelt eller effektivt koster dig at låne penge eller få kredit. Det afhænger af de finansielle omkostninger forbundet med lånet eller kreditkortet. Långivere skal tælle som finansieringsomkostninger renter og gebyrer pålagt en låntager for at få lånet, såsom:

• Gebyr for realkreditmægler
• Gebyrer for oprettelse af lån
• Premier for kreditgarantiforsikring
• Points, som långiver skal betale
• Ejendoms- eller ansvarsforsikringspræmier, hvis låntageren ikke vælger virksomheden
• Gebyr for vurdering og kreditrapport, medmindre alle ansøgere bliver opkrævet, eller medmindre lånet er sikret i fast ejendom, såsom et boliglån

Udregning af ÅOP

Du kan udføre din egen årlige procentsatsberegning med formlen ÅOP=2nr/(n+1), med

• "n" repræsenterer det samlede antal betalinger

• "r" repræsenterer den årlige rente

For eksempel overvejer du at købe en bil til $28.505 og optage et lån med 60 månedlige betalinger på $631. Sådan får du den årlige procentsats:

1. Beregn renten ved at gange 60 med $631 og trække $28.505 fra dem for at få en rente på $9.355

2. Divider $9.355 (rentebeløbet) med produktet af 5 år og $28.505 for at få en rente på 6,56 procent

3. Brug ÅOP=2nr/(n+1), indtast 60 for "n" og 0,065 for "r" for at få en ÅOP på 12,91 procent.

Når du gemmer

Brug det årlige procentvise udbytte når du er på udkig efter et sted at bygge dit redeæg. Denne sats afhænger af, hvad dit pengeinstitut siger, er renten, og hvor ofte renten sammensættes. I det væsentlige konverterer du en angivet rentesats, der er sammensat mindre end årligt, til en årlig rente. Consumer Finance Protection Bureau kræver, at bankerne angiver renten som en årlig sats.

Beregning af satsen

Formlen brugt af regeringen er APY=100 x [(1+renter betalt/hovedstol) x (365/dage i løbetiden)-1]. For eksempel, hvis du indbetaler $1.000 på et etårigt indskudsbevis, og det tjener $61,68 i rente, er APY 6,17 procent. I denne formel skal du indtaste 182 dage, hvis du har et seks måneders indskudsbevis.

Beregning af væksten

For at bestemme, hvad du får ud af et givet årligt procentudbytte, skal du bruge denne formel:F=D x (1+r) ^t , hvor

• "F" betyder den fremtidige værdi, eller hvad du vil have på kontoen i slutningen
• "D" repræsenterer din indbetaling,
• "r" er renten
• "t" er det antal år, du har kontoen

For eksempel sætter du $5.500 i et treårigt indskudsbevis med en årlig procentsats på 6,608 procent. I slutningen vil din konto være $6.663,96 værd, som du får ved at indtaste $5.500 for "D", 0,0608 for "r" og tallet "3" for "t."