Den årlige International Tax &Information Reporting Conference i New York repræsenterer en mulighed for industrien til at høre fra IRS og diskutere skattetekniske udfordringer.
Afholdt over to dage i New York den 5. og 6. juni, som aktive deltagere, var Deloitte AG i stand til at høre de varme skatteemner, der berører amerikanske og ikke-amerikanske finansielle institutioner.
Så hvad var de vigtigste budskaber, der blev kommunikeret af IRS-repræsentanter, og hvilke udfordringer står finanssektoren over for? Denne blog opsummerer nøglebudskaberne fra konferencen.
IRS bekræftede, at det i øjeblikket er i gang med at gennemgå den første runde af FATCA- og QI-certificeringer og har udstedt tilfælde af misligholdelsesmeddelelser til de FFI'er, der ikke overholdt deadline.
Ved at omfavne den tilgængelige teknologi, opfordrede IRS alle finansielle institutioner til at bruge de respektive FATCA- og QI-portaler. Portalen repræsenterer det foretrukne middel til FATCA-kommunikation for IRS og finansielle institutioner bør sikre, at den respektive ansvarlige medarbejder (RO) og kontaktperson (POC) regelmæssigt får adgang til portalen og holder oplysningerne deri ajour.
For at imødekomme bekymringer vedrørende fremtidige certificeringer meddelte IRS, at en FATCA-begivenhed med misligholdelsesmeddelelse modtaget i denne certificeringsperiode ikke burde have en negativ indvirkning på fremtidige certificeringer.
Med hensyn til QI-certificeringen meddelte IRS, at den 'havde et par' sene eller manglende certificeringer, hovedsageligt på grund af forvirringen vedrørende de respektive QI vs. FATCA-certificeringsfrister. Hver QI-certificering er blevet tildelt en dedikeret analytiker hos IRS. Som følge heraf kan kommunikation fra IRS komme via e-mail og ikke via portalen, som det normalt er tilfældet under FATCA. Da en analytiker er blevet tildelt QI'en, vil eventuelle beløb, der er genstand for ekstrapolering (på grund af potentiel undertilbageholdelse), blive drøftet med den respektive RO, og som følge heraf bør der ikke være nogen overraskelser for QI'en. Selvom det er valgfrit, anbefaler IRS, at QI'er uploader deres periodiske gennemgangsrapport som en del af certificeringen. Dette vil være den første ting, som IRS vil anmode om, hvis de har spørgsmål vedrørende certificeringen.
Der forventes ingen større opdateringer til hverken QI- eller FATCA-portalerne. Der kan foretages mindre forbedringer, såsom muligheden for, at brugere kan gemme oplysninger og besøge dem igen på et senere tidspunkt og medtagelsen af yderligere pop-up-bokse i certificeringsspørgsmålene for at give yderligere klarhed.
Ud over at FATCA-hjemmesiden modtog en fornyelse, meddelte IRS også, at den kigger på teknologiopdateringer for at muliggøre implementering af valideringsteknologi på vegne af Form 1042/1042-S. Enhver ændring af den langvarige FIRE-applikation (brugt af QI'er til at indsende formular 1042-S) vil sandsynligvis medføre, at arkiveringerne flyttes til det standardiserede XML-skema.
I slutningen af 2017 blev der offentliggjort nye regler, som indførte en ny kildeskat på 10 % for dispositioner af interessentskabsinteresser ejet af ikke-amerikanske partnere. IRS-meddelelse 2018-08 suspenderede midlertidigt denne tilbageholdelse for interesser i offentligt handlede partnerskaber (PTP'er). I maj 2019 frigav IRS og Treasury foreslåede regler i henhold til paragraf 1446(f), som afslutter suspensionen af denne tilbageholdelse.
PTP'er har vist sig populære blandt ikke-amerikanske investorer, men har historisk præsenteret mellemmænd med en operationel hovedpine på grund af nominerede rapporteringskrav forbundet med K-1 rapportering. Som et resultat af disse nye regler (med virkning 60 dage efter offentliggørelsen af de endelige regler), bør finansielle institutioner forvente:
Meget af den to-dages konference fokuserede på de operationelle udfordringer forbundet med den nye kildeskat på 10 %, og IRS tilkendegav, at den hilser kommentarer til implementeringen af ordningen velkommen. Da den nye kildeskat vil påvirke mellemmænd, der holder PTP'er under depot, er dette et emne, som Deloitte vil overvåge nøje. Både primær tilbageholdelse og ikke-primær tilbageholdelse QI'er bør vurdere den potentielle indvirkning på deres driftsmodel og behovet for klientkommunikation.
Mange af deltagerne håbede at høre den videre udvikling vedrørende § 871(m). Men med den amerikanske skattereform, der fortsat er en løbende prioritet for den amerikanske regering, fortsætter industrien med at forblive i et "vent og se"-holdemønster. I mangel af yderligere vejledning blev deltagerne rådet til at fokusere på deres 871(m) god tro indsats, hvor ekspertpanelet mindede deltagerne om, at hvad der kunne være blevet betragtet som god tro i 2018/2019, måske ikke betragtes som god tro i 2020/ 2021. Berørte finansielle institutioner bør revidere deres 871(m) indsats og viden og færdigheder hos de berørte teams for at fastslå, om disse opfylder de forventede standarder i god tro.
Ud over de amerikanske emner, der blev diskuteret under konferencen, blev vidtrækkende regimer som CRS og DAC6 også diskuteret; minde industrien om, at overholdelsesindsatsen ikke vil aftage i løbet af de kommende måneder og år.
Af:Glen Lovelock , Senior Manager, Financial Services Tax
Hvis du gerne vil diskutere mere om dette emne, bedes du kontakte en af de vigtigste kontakter nedenfor:
Sponsorerende partnere