(Denne side kan indeholde tilknyttede links, og vi kan optjene gebyrer fra kvalificerende køb uden yderligere omkostninger for dig. Se vores offentliggørelse for mere information.)

Mens hun nød kaffe med en veninde, fortalte hun mig, at hun overvejede at skifte finansrådgiver. Mens vi snakkede, kom det til at tænke på mange af de frustrationer, jeg havde, da jeg ledede en finansiel rådgivningsvirksomhed.

Det er meget svært at få kunder og rådgivere på samme side.

Min ven nævnte to hovedproblemer. For det første sagde hun, at hun ikke syntes, at hendes investeringer klarede sig godt. De slog bestemt ikke markedet, og de investeringer, hun selv administrerer i sin 401(k) havde klaret sig bedre.

For det andet følte hun ikke, at hun havde en god forståelse af, om hun og hendes mand var på vej til at nå deres økonomiske mål.

Begge disse problemer er resultatet af, at rådgiveren ikke har klart at kommunikere med deres klient. Jeg garanterer dig, at hvis min ven skifter rådgiver, vil hendes nuværende rådgiver blive totalt chokeret.

Søger økonomisk rådgivning

For investorer, der søger hjælp, er der al mulig information tilgængelig og spørgsmål at stille for at hjælpe dig med at vælge en finansiel professionel.

Et råd, jeg konsekvent har hørt gennem årene, er, at hvis du betaler for rådgivning, bør dit investeringsafkast være bedre end markedet, i det mindste nok til at dække rådgiverens honorarer.

Det lyder meget fornuftigt og logisk, og jeg kan se dine hoveder nikke op og ned. Desværre formår denne lille perle ikke at definere markedet og tager ikke højde for den risiko, der tages for at få afkastet.

Kunder definerer generelt markedet som S&P 500 eller Dow Jones Industrial Average, som følges dagligt i nyhederne. De fleste kunder burde ikke have alle deres investeringer i et af disse indekser, fordi, i et spil med Jack Nicholsons udødelige ord i A Few Good Men, "du kan ikke håndtere risikoen!".

Investorer og markeder

Det amerikanske aktiemarkeds afkast er meget volatile, og investorer med store doser af aktier i deres portefølje vil med stor sandsynlighed opgive deres investeringer på det allerværste tidspunkt, normalt bunden af markedet, uanset om de arbejder med en rådgiver.

Rådgivere ved dette og bygger ikke kundeporteføljer for at slå S&P 500. De skaber diversificerede porteføljer med kontanter, obligationer, internationale aktier og en række andre investeringskategorier med det mål at opfylde kundens langsigtede investeringsafkastkrav, samtidig med at risikoen for den samlede portefølje minimeres i det omfang det er muligt.

Dette øger kundens sandsynlighed for at holde fast i deres investeringsstrategi. Håndtering af risikoen indsnævrer rækkevidden af afkast, hvilket reducerer niveauet af potentielle negative og positive afkast. Så det eneste tidspunkt, hvor porteføljen kan slå markedet, er, hvis markedet er faldende.

Kunder forlader ikke ofte deres rådgivers kontor med denne idé, desværre. Alligevel, hvis de gør det, holder de ikke ved det ret længe. Hvis markedet stiger med 10 %, og deres portefølje kun er steget med 7 %, føler de, at de ikke får noget for pengene.

Når de har investeringer væk fra deres rådgiver, er det let at falde i fælden med at sammenligne afkastet uden at sammenligne risikoen. Nogle rådgivere gør et dårligt stykke arbejde med at udforme deres investeringsstrategi og resultater i sammenhæng med deres kunders mål.

Det bringer mig til min vens anden klage.

Opfyldelse af økonomiske mål

Når en kunde indgår i et nyt forhold til en rådgiver, går der meget arbejde i at forstå kundens aktuelle økonomiske situation og skabe den perfekte portefølje til at opfylde kundens mål.

Med disse oplysninger kan rådgiveren bruge sit firmas fulde ressourcer til at styre investeringerne. Når først tingene er på plads, bliver hele forholdets opmærksomhed fokuseret på investeringerne.

Målsætningerne og hvor kundens investeringer sidder i forhold til målene diskuteres sjældent. Rådgiveren klarer sig, og føler sig godt tilpas med, at porteføljen fungerer, som hun havde til hensigt, mens kunden spekulerer på, om hun vil være i stand til at gå på pension.

Rådgivere spørger ikke ofte nok om ændringer i deres klients situation eller mål, og klienter tager dem ikke ofte op.

Rådgivere kan reducere deres klients angst ved oftere at give detaljerede oplysninger, der viser, om kunden er på rette spor, og om der skal foretages justeringer enten i investeringerne eller på kundens side.

Men som klient kan du tage en mere aktiv rolle i dit forhold.

Forbedring af finansiel rådgiver-klient-kommunikation

Her er et par tips til at få mest muligt ud af dit forhold til din rådgiver.

1. Bed din rådgiver om at give en fremskrivning af, hvordan du regelmæssigt kan forvente, at din portefølje klarer sig i forhold til dine mål. Årligt er en god frekvens.
2. Sørg for, at din rådgiver kender til ændringer i din situation eller mål. Vil du være i stand til at spare mere eller mindre? Har du nye forpligtelser, f.eks. pant i et sommerhus? Har du brug for at hjælpe dine børn eller ældre forældre med udgifter? Din rådgiver skal vide om disse ændringer og potentielt gentage din fremskrivning eller udvikle en ny investeringsstrategi. I to skal diskutere muligheder sammen.
3. Husk på, at din portefølje kan levere sikkerhed, indkomst eller vækst. At understrege den ene ofrer naturligvis de to andre. Hvis din portefølje opfylder dine mål, er du i god form, og om den slår markedet er irrelevant.

Sidste tanker

At arbejde med en rådgiver er en fantastisk måde at sikre dine økonomiske mål på. Din rådgiver har ekspertisen og ressourcerne til at holde dig på sporet, og det er derfor, du betaler dem.

Men dit forhold til din rådgiver har brug for stærk kommunikation, ligesom ethvert andet forhold. At arbejde ud fra en forståelsesposition vil reducere din angst og hjælpe din rådgiver med at yde sin bedste service.

Næste:Dårlige investeringsråd:Hvad skal man ignorere [og hvorfor]

Bidraget af Julie Grandstaff, forfatteren til "Save Yourself:Your Guide to Saving for Retirement and Building Financial Security." Julie er en 25-årig veteran fra finanssektoren, hvor hun administrerede milliarder af dollars for både enkeltpersoner og institutioner. Hun gik på pension i en alder af 51. Hendes bog, "Save Yourself", er en omfattende guide til at spare op til pension og styrke din økonomiske sikkerhed, så du kan gøre, hvad det er, du vil. Se vores anmeldelse af Julies bog her .

Kvinder der penge

Amy Blacklock og Vicki Cook var med til at stifte Women Who Money i marts 2018 for at give nyttige oplysninger om personlig økonomi, karriere og iværksættermæssige emner, så du trygt kan administrere dine penge, øge din nettoformue, forbedre din generelle økonomiske sundhed og i sidste ende opnå økonomisk uafhængighed.