Mange tusindårige husstande er på vej til at opbygge betydelig rigdom. De sparer 20 % eller mere af deres lønsedler, investerer i 401(k) konti og holder deres gældsniveau lavt. Men andre, også dem med gode uddannelser og solide karrierer, laver økonomiske fejl. Og nogle laver dem igen og igen og graver et hul, hvorfra det kan tage år at kravle ud.
Coronaviruspandemien (COVID-19) har bestemt påvirket vores helbred og vores livsstil på en hidtil uset måde. Virussen har også påvirket den globale økonomi, aktie- og obligationsmarkederne og for nogle endda deres beskæftigelsesstatus. Coronavirussen er meget alvorlig og meget reel, og i årtusinder har indsatsen aldrig været højere.
Millennials kan stadig hjælpe sig selv på lang sigt ved at undgå flere vigtige fejl. Som formuerådgiver af erhverv, og endnu vigtigere, som en faktisk af denne generation, der personligt har gået tå til tå med mange af de økonomiske udfordringer, som millennials ofte står over for i dag, her er de 10 mest almindelige millennial-pengefejl, jeg' har været vidne til:
Denne artikel er skrevet af og præsenterer synspunkter fra vores bidragende rådgiver, ikke Kiplinger-redaktionen. Du kan tjekke rådgivernes optegnelser hos SEC eller hos FINRA.
Mange mennesker ønsker at gå på et prestigefyldt universitet eller opnå en bestemt grad, men vil denne beslutning gøre det muligt for dig at tjene penge nok til at retfærdiggøre udgiften? Alt for mange mennesker tegner sig for bunker af studiegæld uden at overveje den økonomiske størrelse af deres månedlige gældsbetalinger og længden af disse betalinger i forhold til deres forventede indkomst.
Enhver, der overvejer en anden grad, en kandidatgrad eller en doktorgrad, bør afgøre, før de låner penge, om den nye grad vil generere tilstrækkelig ekstra indtjening til at retfærdiggøre udgiften.
Hvis du allerede har studielån, er det nu på tide at undersøge dine lån nøje og se, hvilke føderale og private långivere muligvis har midlertidigt suspenderet lånebetalinger, standset rentebetalinger og lempet vilkår og restriktioner for at hjælpe låntagere i denne svære tid. Hvis du stadig har betydelige private studielån, kan du også overveje at konsolidere og refinansiere dem, da renten er faldet under coronavirus-udbruddet.
Folk med kun få penge tilovers efter at have betalt deres regninger kan falde i fælden med at sige, at de vil begynde at spare lige så hurtigt, som de kan. Denne tankegang er farlig, fordi når vi bliver ældre, bliver vores liv ofte dyrere.
For at komme videre økonomisk behøver du ikke leve inden for dine midler; du skal leve under dine midler. Når du får en bonus, en forhøjelse eller en forfremmelse, skal du udnytte den ekstra indkomst og i det mindste delvist øge din opsparing - ikke kun din livsstil. At finde en måde at spare lidt på hver måned er virkelig, hvordan du kommer videre og gør økonomiske fremskridt mod dine mål.
Sikker på, det kan meget vel være en af de vigtigste dage i nogens liv, men det er også vigtigt at sikre, at du ikke siger "jeg gør" til unødvendig økonomisk nød.
Alt med ordet "bryllup" foran er dyrt, uanset om det er kager, blomster, fotografer, koordinatorer, destinationer eller spillesteder. Mellem forældre, venner og sociale medier føler mange millennials et pres for at levere på deres store dag, men der kan være en meget reel og virkningsfuld økonomisk afvejning mellem kage og punch og buffet og åben bar. Tænk ud over dag 1. Dage 2 og frem til et ægteskab er også vigtige!
Da vi vendte tilbage fra bjergene efter en af vores første ferier som ægtepar, lærte min kone og jeg, hvor vigtigt det er at have en "regnvejrsdagsfond" fra første hånd! De bølgende foden viste sig at være for meget for min elskede Jeep, og havde vi ikke sat nogle kontanter til side på en opsparingskonto til nødsituationer, ville vi have været i en rigtig finansiel pickling og prøve at beslutte mellem at påtage sig gæld for at få nogle nye hjul, og spurgte hendes far. og mor for at få hjælp eller tale med min.
For at sikre, at du ikke skal stå over for at vælge mellem en af disse mindre end ideelle muligheder, er et af de første skridt til at opbygge et solidt økonomisk fundament at spare tre til seks måneders værdi af dine månedlige leveomkostninger kontant i en "regnvejrsdagsfond", så livets kurvekugler ikke afsporer din økonomi. Og der vil være kurvekugler!
Du er ved kassen, og der er angiveligt en enestående mulighed for at spare $25 eller 10% på dit første køb, hvis du bare tager et par minutter og åbner et butikskreditkort. Lyder det bekendt? Vi står alle over for disse fristelser, og på trods af de kortsigtede økonomiske fordele eller besparelser ved at åbne en ny kreditlinje, bør du næsten altid bare sige nej!
At købe med kredit er en god måde at optjene point og belønninger på, og det giver yderligere beskyttelse mod svindel/identitetstyveri i forhold til at bruge et betalingskort, men kreditkort kræver også personlig tilbageholdenhed og konsekvent udbetaling af hele saldoen måned efter måned for at blive udnyttet effektivt.
Find et par gode kreditkort, og brug dem ansvarligt til at få frynsegoderne og opbygge din kreditscore, men gør dig selv en tjeneste og hold dig væk fra de fristelser og besvær, der er forbundet med at have et kreditkort i din pung for hver butik, du har. nogensinde gået ind.
Selv efter omhyggelig research og at vide, hvor meget du har råd til, er det, når du først tager en prøvetur, let at trange efter den bedre model med premium-hjulene og underholdningspakken. Men lad være; kun få den bil du har brug for. Yderligere penge brugt på en lidt pænere tur kunne bruges til at etablere en regnvejrsdagsfond eller øge din opsparing til pension. Plus, en bil er et afskrivningsaktiv — værdien falder, så snart du forlader forhandleren.
At købe bolig, før du kan klare det økonomiske ansvar, kan hurtigt belaste din økonomi. Målet for millennials bør være at købe et hus, der opfylder dine behov og hjælper med at opbygge egenkapital, ikke drømmehuset, du ønsker at trække dig tilbage til. For mange førstegangshusejere kan de månedlige afdrag på realkreditlån og omkostninger til vedligeholdelse, forsyningsselskaber og ejendomsskatter være overvældende.
Når du indretter et hus, er det også vigtigt at gå i et rimeligt tempo og indrette på et overkommeligt niveau. At købe en masse møbler eller smarte accentgenstande på én gang kan torpedere dine kontanter eller skabe tilbagevendende kreditkortgæld. Et nyt hus behøver ikke at være et færdigt produkt fra den ene dag til den anden, og dit første hus behøver ikke at være dit drømmehus!
Mange millennials indser, at pensionsplanlægningsspillet har ændret sig og sandsynligvis vil fortsætte med at gøre det. Pensioner er på vej mod dinosauren. Uanset din politik, er de fleste alle enige om, at sociale sikringsydelser måske ikke ligner, hvad de gør i dag, når det er tid for millennials at indsamle. Det betyder, hvordan din pensionering ser ud, kan være temmelig op til dig!
For at opbygge et passende redeæg, der er i stand til at opretholde din ønskede livsstil, når du går på pension og for at finansiere alle disse ture på bøttelisten og stedet på stranden, skal du begynde at spare op nu. Sørg for, at du får det fulde udbytte af eventuelle matchende bidrag, som din arbejdsgiver tilbyder til din pensionsordning, men arbejd også mod at bidrage endnu mere til din 401(k), til din IRA og til en skattepligtig mæglerkonto.
Hvor kontraintuitivt det end lyder, markedsnedgange er bidragende investorers ven. I lighed med at købe kvalitetsprodukter på udsalg i købmanden, kan tider som nu give mulighed for at købe aktier i kvalitetsvirksomheder med et højt fremtidigt vækstpotentiale, der i øjeblikket handles med rabat.
Jo længere dine investerede penge har en chance for at vokse og sammensætte, jo større vil dit redeæg sandsynligvis være, og det kan betyde en pænere (og hurtigere) pensionering.
Ægtepar bør have et testamente, og dem med børn bør bestemt have et. Et testamente hjælper med at sikre, at dine endelige ønsker bliver opfyldt og navngiver dine børns værge. Som en stolt far til to små børn, kan jeg bekræfte, at selvom det nok er det sidste, du vil tænke på mellem søvnløse nætter og sippy cups, skal du opdatere din ejendomsplan.
Mange mennesker, jeg kender, elsker det, de laver, og de er rigtig gode til det. Andre brænder deres stearinlys i begge ender og prøver at nå det næste salgsmål eller fastholde den næste kampagne. Det kan overraske dig, når du kommer fra en formuerådgiver, men jeg kan bekræfte, at penge ikke er alt.
Skrevet af Tom Presley, en partner og formuerådgiver hos Brightworth, som fokuserer sin tid på at udvikle og implementere omfattende finansielle strategier for personer med høj nettoformue og høj indkomst. Tom er en statsautoriseret revisor og en CERTIFICERET FINANCIAL PLANNER™-praktiker og er medlem af National Association of Personal Financial Advisors (NAPFA), der kun koster gebyr.
Partner/formuerådgiver, Brightworth
Tom Presley er partner og formuerådgiver hos Brightworth og fokuserer sin tid på at udvikle og implementere omfattende finansielle strategier for personer med høj nettoformue og højindkomst. Tom er en statsautoriseret revisor og en CERTIFICERET FINANCIAL PLANNER™-praktiker og er medlem af National Association of Personal Financial Advisors (NAPFA), der kun koster gebyr. Han og hans familie bor i Marietta, Ga. Tom nyder sport, historie, musik, rejser, teater og madlavning.