Federal Reserve meddelte i dag, at den hæver sin benchmark federal funds-rente med 25 basispoint, og støder den til et interval på 1,75 til 2 procent.
Dette er den anden renteforhøjelse fra Fed i 2018. Og det er den syvende renteforhøjelse siden december 2015, som var den første forhøjelse efter den store recession.
Fed bemærkede i dag, at dens seneste oplysninger "antyder, at arbejdsmarkedet er blevet ved med at styrkes, og at den økonomiske aktivitet har været stigende med et solidt tempo." Og eksperter forventer, at der kommer flere renteforhøjelser fra Fed, selv før 2018 er forbi.
Med federal funds rates ordsproglige pendul tydeligt midt i et opsving, kan forbrugerne forvente, at renterne generelt følger trop. Det er dårlige nyheder for mange debitorer og gode nyheder for opsparere.
Så på en eller anden måde vil dagens rentestigning direkte påvirke din pengepung. Her er fem eksempler på, hvordan rentestigninger påvirker privatøkonomien:
De fleste kreditkortrenter er variable, hvilket betyder, at de går op og ned sammen med rentetendenserne som helhed. Så de stiger, når federal funds-renten stiger.
Ifølge WalletHub har de seks rentestigninger før i dag kostet kreditkortbrugere yderligere $8,23 milliarder i interesse til dato. Og det tal vil stige med mindst 1,6 milliarder dollars i år på grund af dagens renteforhøjelse.
Dette gør ondt :Folk, der bærer en kreditkortsaldo over fra en måned til den næste.
Hvis du overfører en del af en kreditkortsaldo - i modsætning til at betale saldoen fuldt ud - vil du normalt pådrage dig renter på den del hver måned, så længe du overfører saldoen.
Sådan kan du undgå smerten: Hvis du har kreditkortgæld, så overvej at overføre din saldo til et kort med en rente på nul procent. Du kan finde en ved at bruge Money Talks News' kreditkortsøgeværktøj - vælg "0% ÅOP" i menuen til venstre.
Bare bemærk, at nulprocentsatser generelt er introduktionstilbud, hvilket betyder, at de stiger efter en vis periode, såsom et år. Så du skal også gøre alt, hvad du kan for at komme ud af gælden så hurtigt som muligt.
Dette påvirker ikke :Folk, der betaler deres kreditkortregninger fuldt ud hver måned, og derved undgår renter.
Der er ingen direkte sammenhæng mellem fastforrentede realkreditlån (FRM'er) og federal funds-renten, men renterne for nye FRM'er vil sandsynligvis bevæge sig højere over tid, efterhånden som federal funds-renten stiger.
Faktisk sker det allerede:Mens realkreditrenterne er faldet i løbet af de seneste to uger, er de generelt stigende ifølge Freddie Mac. For eksempel var den gennemsnitlige rente for 30-årige FRM'er i USA 4,54 procent den 7. juni. Det er en stigning fra 3,89 procent for blot et år siden.
Dette gør ondt :Folk, der får et realkreditlån i fremtiden.
Renterne på realkredit er stadig tæt på historiske lavpunkter, men har sandsynligvis ingen andre steder at tage hen end højere på lang sigt.
Sådan kan du undgå smerten: Hvis du overvejer at købe en bolig, skal du forstå, at jo længere du venter på at få et realkreditlån, desto højere rente vil du sandsynligvis få. Og jo højere din rente, jo større er din månedlige afdrag på realkreditlån.
Så find den bedst mulige rente. Start med at bruge Money Talks News' realkreditsøgeværktøj for at få en idé om, hvilken kurs du muligvis er kvalificeret til.
Dette påvirker ikke :Folk, der allerede har et fastforrentet realkreditlån.
Når du først optager en FRM, forbliver renten den samme, medmindre du refinansierer under andre vilkår - hvilket generelt ikke er en god idé, når realkreditrenterne stiger.
Et realkreditlån med justerbar rente (ARM) er bundet til et benchmark-indeks, såsom London Interbank Offered Rate, alias Libor. Når Fed hæver federal funds-renten, har disse indekser også tendens til at stige.
Ligesom renterne for fastforrentede realkreditlån stiger renterne for ARM'er allerede generelt. Den gennemsnitlige sats for en 5/1-årig ARM var 3,74 procent den 7. juni - en stigning fra 3,11 procent for et år siden.
Dette gør ondt :Folk, der i øjeblikket har en ARM eller får en inden for en overskuelig fremtid.
Efterhånden som disse benchmark-indekser stiger, vil kursen på din ARM - og størrelsen af din månedlige afdrag på realkreditlån - også næste gang, din ARM er planlagt til at "justere."
Sådan kan du undgå smerten: Se på, om du vil spare penge på længere sigt ved at refinansiere. Nu kan det være det bedste tidspunkt at refinansiere, med kurser nær alle tiders lave, men stigende.
Renter på andre typer gæld har en tendens til at stige over tid, efterhånden som Fed-renten stiger. De omfatter autolån, personlige lån og boliglån, også kaldet HELOC'er.
Dette sker allerede med autolånsrenter, for eksempel - de har netop ramt en ni-års højde ifølge Edmunds. Den gennemsnitlige rate for nye finansierede køretøjer var 5,75 procent i maj. Det er en stigning fra 5,04 procent i maj 2017 og 4,17 procent i maj 2013.
Dette gør ondt :Rigtig mange mennesker, der allerede har et lån, eller som optager et inden for en overskuelig fremtid.
Sådan kan du undgå smerten: Gør alt, hvad du kan for at betale dit lån af ASAP, og derved minimere mængden af renter, du betaler i løbet af lånets løbetid.
Bankkonti, der betaler renter, såvel som indskudsbeviser (CD'er), har en tendens til at betale stadig højere satser over tid, efterhånden som federal funds-renten stiger. Sådanne bankkonti omfatter rentebærende checkkonti, opsparingskonti og pengemarkedskonti.
Dette hjælper :De fleste mennesker med penge til overs.
Sådan kan du få fordele: Hvis du kan opretholde en minimumsaldo på din checkkonto, men ikke tjener renter på disse penge, kan du overveje at skifte til en rentebærende checkkonto.
Hvis du har en opsparing afsat, så sørg for, at du tjener så mange renter på det, som din situation tillader. Det kan for eksempel betyde, at du flytter din opsparingskonto til en bank, der betaler mere for den samme kontotype. Eller det kunne betyde, at du lægger penge på en cd.
Der er flere måder at lande en højere rente på likvide opsparinger. Tjek Money Talks News' konto- og cd-søgeværktøj for at få en fornemmelse af alle mulighederne derude lige nu.
Har du ændret, eller planlægger du at ændre, nogle aspekter af dit økonomiske liv på grund af igangværende Fed-renteforhøjelser? Del, hvad der har virket for dig, ved at kommentere nedenfor eller på Facebook.