Når du skal vælge mellem en boligkreditlinje (HELOC) og et personligt lån, skal du overveje, hvor mange penge du har brug for, risikoen for hver type lån, og hvordan du vil bruge pengene. En HELOC giver dig adgang til en kreditgrænse og kan give skattefordele. Et privatlån kan derimod være en bedre mulighed for engangsudgifter, eller når du ikke ønsker at bruge din bolig som sikkerhed.
En HELOC er en revolverende kreditlinje og et andet realkreditlån. Du vil bruge dit hjem som sikkerhed for at få en HELOC, og værdien af dit hjem hjælper med at bestemme det maksimale beløb, du kan låne mod det.
Generelt kan den samlede saldo af dit HELOC og andre realkreditlån være 60% til 85% af dit hjems anslåede værdi. For eksempel, hvis dit hjem er vurderet til $400.000, og du skylder $200.000 på et første realkreditlån, kan du få en HELOC for $40.000 til $140.000. Det præcise beløb kan afhænge af lånepartneren og din kreditværdighed.
Lån mod din HELOC er en mulighed , ikke et krav – selvom mange lånepartnere kræver en indledende minimumstrækning, der skal lånes, når kontoen åbnes. Du betaler kun renter af dine træk, ikke hele kreditgrænsen. Så hvis du for eksempel er godkendt til en $140.000 HELOC, kan du vælge at låne blot $25.000 af det uden straf.
Mange HELOC'er har en indledende 10-årig trækningsperiode, hvor du kan låne mod din kreditgrænse og foretage afdragsfrie betalinger. Afhængigt af lånet kan det så være, at du skal foretage en ballonbetaling, når trækningsperioden slutter. Eller du kan have en fast løbetid, såsom 20 år, til at betale restbeløbet.
Privatlån er ofte usikrede afdragslån med fast rente og afdragsvilkår. Lånebeløb varierer generelt fra $1.000 til $50.000. Nogle lånepartnere, såsom SoFi, tilbyder dog personlige lån for op til $100.000.
Fordi der er tale om lån uden sikkerhed, vil din berettigelse, lånebeløb og rente i høj grad afhænge af din kreditværdighed. Men selv for de mest kreditværdige ansøgere har personlige lån en tendens til at have højere renter end HELOC'er.
Du kan bruge et privatlån til at betale for næsten alt. Almindelige anvendelser omfatter betaling af nødudgifter, lægeregninger, store indkøb og konsolidering af højere gæld.
Du kan også få et personligt lån til boligforbedringer, og det kan være den bedste mulighed, hvis du ikke har egenkapital nok til en HELOC eller ikke ønsker at bruge egenkapitalen i dit hjem. I modsætning til med en HELOC vil den rente, du betaler på et privatlån, dog aldrig være fradragsberettiget.
En HELOC kunne være en bedre mulighed, hvis du har brug for at låne et betydeligt beløb eller har et igangværende projekt, der vil kræve flere trækninger. Den lave rente kan også gøre HELOCs til en billig mulighed. Der er dog risiko ved at bruge dit hjem som sikkerhed, og der er mulighed for, at din rente vil stige.
Et personligt lån kunne være bedst til en engangsudgift, især hvis du er kvalificeret til et lavrentelån og ikke vil nyde godt af skattefradrag fra et boligforbedringslån. Det er også nemmere at få et privatlån, og det kan være billigere på den korte bane, da du ikke skal betale lukkeomkostninger, og der kan være færre gebyrer.
Du kan også se nærmere på forskellige former for finansiering. Disse kan passe bedre afhængigt af din kreditværdighed og hvordan du planlægger at bruge midlerne.
Uanset om du leder efter et HELOC, personligt lån eller anden form for finansiering, kan din kreditscore spille en vigtig rolle i at bestemme din berettigelse og rente. Tjek din kreditscore gratis med Experian, og få indsigt i, hvilke faktorer der har størst indflydelse på din score. At forbedre din score, før du ansøger, kan hjælpe dig med at få et lån med mere favorable vilkår.